Invertir en REITs minoristas: Métricas clave y principales acciones

MAC O ADC NTST ALX

Los Fideicomisos de Inversión en Bienes Raíces (REITs) han ganado popularidad entre los inversores que buscan exposición al sector inmobiliario sin poseer directamente propiedades físicas. Aproximadamente hay 200 REITs disponibles en el mercado, ofreciendo una amplia gama de oportunidades de inversión. Al considerar invertir en REITs, es crucial evaluar varios parámetros como longevidad, crecimiento de dividendos, rendimiento de dividendos, índices de distribución y Precio/FFO (Fondos de Operaciones). Estos factores desempeñan un papel significativo en determinar los rendimientos potenciales y la estabilidad de una inversión en acciones de REIT.

Consideraciones clave para invertir en REITs

Longevidad y métricas de dividendos

Uno de los factores clave a considerar al invertir en REITs es la longevidad de la empresa en el mercado. Los REITs establecidos con un historial comprobado a menudo proporcionan una sensación de estabilidad y confiabilidad. Además, el crecimiento de dividendos es una métrica crucial para los inversores orientados a los ingresos. Las empresas con un historial constante de aumentar los dividendos a lo largo de los años indican fortaleza financiera y un compromiso de recompensar a los accionistas.

Rendimiento de dividendos e índices de distribución

El rendimiento de dividendos es otro parámetro esencial a considerar al evaluar los REITs. Representa el ingreso de dividendos anual como un porcentaje del costo de la inversión. Un rendimiento de dividendos más alto puede ser atractivo para los inversores en busca de ingresos, pero es importante analizar si el rendimiento es sostenible en función de las ganancias y el flujo de efectivo de la empresa. Además, los índices de distribución brindan información sobre la proporción de ganancias que una empresa distribuye como dividendos. Un índice de distribución sostenible es indicativo de la capacidad de un REIT para mantener y potencialmente aumentar sus pagos de dividendos.

Precio/FFO y fortaleza relativa

El Precio/FFO es una métrica de valoración específica para los REITs, calculada dividiendo el precio de la acción por los Fondos de Operaciones por acción. Esta métrica ayuda a los inversores a evaluar la valoración de un REIT en relación con sus ganancias. Además, evaluar la fortaleza relativa de un REIT frente a sus pares es crucial. Comprender cómo se está desempeñando una acción en comparación con otras empresas dentro del mismo sector puede proporcionar ideas valiosas sobre su posición competitiva y potencial para un crecimiento futuro.

Subsector de REIT minorista: Un vistazo más cercano

El subsector de REIT minorista tradicionalmente se ha centrado en la propiedad y operación de propiedades como centros comerciales, centros comerciales minoristas y tiendas minoristas independientes. Sin embargo, en los últimos años, este subsector se ha diversificado hacia otros tipos de propiedades, incluyendo desarrollos de uso mixto, centros logísticos y lugares de entretenimiento. A pesar de esta diversificación, el negocio principal de los REITs minoristas sigue estando arraigado en los establecimientos minoristas.

Acciones de REIT minorista de mejor desempeño

Dentro del subsector de REIT minorista, hay aproximadamente 21 a 30 acciones que los inversores pueden considerar. Destacadas como acciones destacadas del sector minorista están Alexander’s Inc. (ALX), Macerich Co. (MAC), Realty Income Corp. (O), Agree Realty Corp. (ADC) y NetSTREIT Corp. (NTST). Estas empresas han demostrado un fuerte rendimiento y atractivas características de inversión.

Rendimientos de dividendos de las principales acciones de REIT minorista

• Alexander’s Inc. destaca con un dividendo trimestral de $4.50 por acción, lo que se traduce en un impresionante rendimiento anual del 8.24%.
• Macerich Co. paga un dividendo trimestral de $0.17 por acción, lo que resulta en un rendimiento anual del 4.55%.
• Realty Income Corp. anunció recientemente un nuevo monto de dividendo anualizado de $3.078, con un rendimiento del 5.31%.
• Agree Realty Corp. ofrece un rendimiento de dividendos anual del 4.69%.
• NetSTREIT Corp. presume un rendimiento de dividendos anual del 4.6%.

Estos rendimientos de dividendos reflejan el potencial de ingresos para los inversores que consideran acciones de REIT minoristas, lo que las hace opciones atractivas para aquellos que buscan ingresos regulares de sus inversiones.

En conclusión, invertir en REITs, particularmente en el subsector minorista, requiere un análisis integral de diversas métricas financieras y dinámicas de la industria. Al centrarse en factores como longevidad, crecimiento de dividendos, rendimiento, índices de distribución y fortaleza relativa, los inversores pueden tomar decisiones informadas para construir una cartera de REIT bien equilibrada y potencialmente gratificante.

La información proporcionada es solo para fines informativos generales y no debe considerarse como asesoramiento financiero.